Jeux d'investissement fictif : pas sans danger, selon la FSMA

La FSMA met le public en garde contre les risques liés aux activités des sociétés dites de « prop trading ». Il s’agit de sociétés qui exercent une activité de négociation pour compte propre, tout en offrant aux consommateurs la possibilité de s’adonner à un jeu d’investissement fictif, une pratique qui coûte de l’argent et peut donner lieu à des comportements imprudents.

Les sociétés de prop trading ou proprietary trading firms offrent aux consommateurs la possibilité de négocier des produits financiers, tels que des actions, des obligations, des matières premières, des cryptomonnaies, des CFD et des produits Forex, sans devoir utiliser leur propre argent.

Les sociétés de prop trading obligent les consommateurs à suivre une formation coûteuse

Avant d’être autorisés à négocier des produits financiers (trader) pour une société de prop trading, les consommateurs doivent accomplir différentes formations (challenges). Ces formations ne sont ni simples, ni bon marché, et les consommateurs doivent souvent les suivre et, par conséquent, les payer plusieurs fois pour les mener à bien. Il y a des chances que les consommateurs ne réussissent jamais ces formations. La société de prop trading gagne ainsi de l’argent sur leur dos.

Un consommateur qui a achevé ses formations avec succès reçoit un « certificat » - un diplôme délivré par la société elle-même - et peut commencer à négocier (trader). Il s’agit d’un jeu d’investissement fictif. En effet, le consommateur ne négocie pas pour de vrai. Il joue sur un compte de démonstration de la société de prop trading. La société peut ensuite décider d’exécuter une ou plusieurs transactions de démonstration du consommateur sur une plateforme de négociation réelle. Si une telle transaction copiée s’avère effectivement rentable, le consommateur reçoit une commission.

La société de prop trading décide cependant toute seule des conditions auxquelles les consommateurs peuvent utiliser sa plateforme et des transactions qu’elle copiera. Il est ainsi difficile pour un consommateur de savoir s’il a droit à des commissions et, dans l’affirmative, à combien elles s’élèvent exactement. Un consommateur peut donc investir beaucoup de temps et d’énergie dans cette activité sans être récompensé pour ses efforts.

Les publicités pour des sociétés de prop trading affluent sur les réseaux sociaux

La FSMA reçoit de plus en plus de questions portant sur de telles sociétés de prop trading. Elle constate une augmentation des publicités faites pour ce type de sociétés sur les réseaux sociaux. On voit également apparaître toutes sortes de sites web qui proposent des cours payants pour aider les consommateurs à réussir les formations (challenges) des sociétés de prop trading.

Ces sociétés encouragent la négociation d’instruments financiers complexes, tels que des CFD et des produits Forex. Il s’agit de produits qui reposent très largement sur la notion de pari et avec lesquels les consommateurs perdent généralement des plumes. Cette tendance inquiète la FSMA.

La FSMA met dès lors le public en garde contre les activités de ces sociétés de prop trading, mais également contre l’écosystème de toutes sortes d’entreprises qui surfent sur la popularité des sociétés de prop trading et qui proposent des services liés à leurs activités, tels que des cours ou des logiciels de trading pour les formations.

L’aspect de jeu inhérent au prop trading peut inciter à adopter des comportements imprudents

La FSMA souligne que les sociétés de prop trading ne disposent d’aucun agrément et ne sont donc pas autorisées à offrir des services d’investissement. Cela vaut également pour les prop traders, à savoir les consommateurs qui ont terminé une formation avec succès.

De nombreuses études montrent que l’aspect de jeu inhérent au prop trading est susceptible d’engendrer un excès de confiance et un manque de prudence auprès de ses adeptes, que ce soit lors de leurs investissements fictifs ou lors de leurs transactions effectives, dans lesquelles ils engagent leur propre argent.

Vous souhaitez vérifier si les opérations qui vous sont présentées sont conformes à la réglementation financière ?

Utilisez alors la fonction de recherche sur le site web de la FSMA.

Vous pouvez également contacter directement la FSMA via le formulaire de contact pour les consommateurs.